大数据驱动下的消费金融

京东“白条”信用风险评估模型覆盖了两亿多个京东用户。

对于消费金融而言，数据和技术在一定程度上正在改变着风控和获客效率。

文│本刊记者 贺佳雯

当“大数据”开始进入各行各业的视线，互联网消费金融公司也开始利用手中的大数据谋求更广阔的业务布局。

年轻群体因收入与消费的矛盾产生信贷需求，传统金融机构的部分缺席为互联网金融创造了发展空间。移动端可以随时随地对消费者的消费需求产生回应，科技发展重塑风控，这些与未被满足的需求产生碰撞，于是2013年互联网消费金融应运而生。

如今，经过四年的发展，互联网消费金融呈现爆发式增长的趋势，艾瑞咨询发布的《2017消费金融洞察报告》显示，互联网消费金融从2013年开始到2016年，其交易规模从60亿增长到了4367.1亿，年均复合增长率达到了317.5%。如此累积下来的大量数据将被如何运用呢？

数据驱动

对于消费金融而言，数据和技术在一定程度上正在改变着风控和获客效率。大数据风控，通过运用大数据构建模型的方法对借款人进行风险控制和风险提示，避开传统风控的劣势，发挥最大优势更精准地对业务进行支持和维护。

随着互联网技术不断发展，传统的风控手段已逐渐不能支撑机构的业务扩展；而依托于大数据的风控技术对多维度、大量数据的智能处理，批量标准化的执行流程，更能贴合信息发展时代风控业务的发展要求。“与原有借款主体进行经验式风控不同，通过采集大量借款人或借款企业的各项指标进行数据建模的大数据风控更为科学有效。”中央财经大学金融学院教授刘向丽对《中国经济信息》记者分析。

数据驱动下的风险定价是消费金融企业的核心能力之一。京东金融消费者金融事业部总经理区力在接受《中国经济信息》采访时回顾，过去三年中，京东金融做了大量的数据、研发和系统的投入，这些投入是固定成本，每一单金融服务的操作成本则是变动成本。“比如‘白条’业务，我们没有一笔是通过人工审核，都是机器决策，这样子每单的变动成本近乎为零，我们的后台系统1秒钟可以处理几十万笔交易，这在过去的金融服务模式中是不可想像的。”区力说。现在“白条”信用风险评估模型覆盖了两亿多个京东用户，而且每一个数据模型体系中都有上百个子模型，几万个变量。

区力向《中国经济信息》记者表示，京东金融目前已经构建了自身的核心壁垒，即数据驱动下的风险定价能力，具备了获取各种不同维度数据源能力，以及数据技术能力和数据模型产品能力。

与此同时，京东金融凭借在数据领域进行广泛的投资以快速占位。公开资料显示，京东金融已经投资了ZestFinance、聚合数据、数库、聚信力等多个数据公司，这其中包括数据银行、数据挖掘、机器学习等不同的类型公司。

赵国庆则对自己创立的马上消费金融公司冠以“典型的大数据公司”的头衔。

目前，马上消费金融拥有的技术和大数据团队人员占据公司总人数的2/3，体现了鲜明的新型金融机构特征。通过采用多种机器学习方法，建立了面对不同业务场景和不同需求的几十个大数据模型，拥有超过10W个数据维度。

区力还透露，依据京东金融2017年确定的“坚持技术持续投入不动摇”战略，下一步京东金融将对于自身数据技术基础方面进行布局。

举例来说，根据京东集团的电商业务的一些用户购物数据，基于相应的模型产品，可以在消费金融业务上为消费者提供相匹配的“白条”额度，或者为其提供专业的针对性理财服务，甚至在众筹业务方面。

当下，互联网消费金融借力大数据大势所趋，业内人士翘首以盼的是，利用大数据将各条业务线的服务、产品、用户打通，为用户提供更加人性化、合理化、科学化服务。

数据共享

4月25日，国家金融与发展实验室银行研究中心发布的《中国消费金融创新报告》（下称《报告》）显示，至2016年底，我国金融机构人民币信贷收支表中住户部门的短期消费贷款余额达到5.3万亿元，再加上非金融机构消费金融平台的贷款，我国当前消费金融市场规模（不含房贷）估计接近6万亿元（含房贷规模在25万亿元左右）。如果按照20%的增速预测，我国消费信贷的规模到2020年可超过12万亿元。

“中国的按揭占绝对主导，25万亿元当中，大概有19万亿元是住房按揭，剩下的大概6万亿元金融机构的钱，加上目前新兴起的互联网消费金融的钱，中国差不多6万亿元左右的消费信贷当中，信用卡的规模大概是4万亿元左右，剩下的都是分期。”国家金融与发展实验室银行研究中心主任曾刚在《报告》发布会上说。

目前，进军数据、技术支持解决方案是不少已经具有一定发展规模的消费金融平台的一条“开放合作”之路。

“这几年，京东金融在数据和技术输出方面做了一些尝试，包括和金融机构合作联名信用卡，帮助发卡银行提高批核率。现在，我们的现金贷款产品背后大部分都是对接的银行资金，帮助金融机构降低风险提高收益率。”区力表示，今后，京东金融依然会沿着开放的路径，对外输出数据技术能力，帮助推动整个普惠金融生态的良性循环。

不久前，米么金服还与奢侈品分期平台奢分期达成战略合作。对于“专业金融+电商场景”这种尝试，米么金服创始人宋梦郊此前接受媒体采访时曾指出，分工化协作将成为未来趋势所在，越来越多的专业服务机构将会填充进入电商的整体行业链，降低系统成本，提升行业整体效率。而消费金融公司自身具备的数据分析能力，可以捕获用户多维度互联网信息，为商户描绘出用户潜在画像，实现精准营销。

事实上，普惠金融实践的背后归根结底是对风险的把控能力。相比于传统消费金融风控模式，互联网金融消费风控系统以大数据风控是为基础，融入“数据+风控模型+算法”的思想，真正有效地将风控系统量化衡量。在刘向丽看来，基于大数据风控，可将传统消费金融前端销售依靠大量的人工推荐、后台依赖人工作业的重人力模式，升级为依赖系统和数据自动决策的在线实时自动信贷工厂模式。