P2P网贷监管政策将出主流平台将获利

最近两月,P2P网贷成交量出现持续攀升，8月成交量已达974.63亿元，而9月单月成交量破千亿已没问题，今年年底前P2P网贷累积成交量破万亿也是可预期的。在《非银行支付机构网络支付业务管理办法》从征求意见稿到正式发布的这段时间里，曾被普遍担忧的情况并未出现，P2P网贷行业再创新高。

P2P网贷这种新型金融业务，与传统金融业务一样，对政策高度敏感。业务拓展上首先要具备的是前瞻性，判断出下一步大致会出什么样的政策，如果对有可能出现的政策猝不及防，临时紧急调整业务方向，那就太被动了。

此次央行的“管理办法”出台后，很多平台认为第三方支付不能作为托管平台这一条太严格了，但也有一些平台积极主动拥抱监管，例如宜人贷。早在管理办法征求意见稿出台之前，宜人贷就已与广发银行进行合作，由广发银行对其进行资金托管，这从根本上已经对两个月后正式实施的管理办法做到了在业务上合规。

P2P网贷的存在价值是资金借贷效率，但这种效率是建立在安全可靠这个前提之上的，也就是说征信手段要强，将业务维持在一个安全边际内，在此基础上简化借款流程。动动鼠标就能借到钱是一个很好的用户体验，但在后台对此加以支撑的征信和风控，是极为复杂的，这考验的是平台的技术能力和机制设计能力。宜人贷目前有注册用户600万，出借端累积交易促成金额超100亿、，在网贷之家的发展评级榜上位列前三，远超大多数网贷平台。

如大多数平台一样，宜人贷也是走网络征信之路，抓取第三方数据进行分析。在海量数据中，抓取和分析数据的维度与角度不同，数据模型也不同，宜人贷的数据样本较为丰富，是多维度的，通过数据之间进行交叉检验确定真伪，而非网络数据的简单叠加。

P2P网贷的核心要义是撮合安全的交易，而非一味追求交易规模，借贷交易本身是并不难，风险控制才是P2P平台要做的事情，而且还要用越来越有效率的方式来做。

监管机构刚发布的监管意见中，要求P2P网贷坚持平台功能，做信息交互、撮合、资信评估等中介服务，为借贷双方提供信息服务，这从根本上杜绝了资金池。如果仔细留心一下可以发现，宜人贷这个业务在设立之初，其信息平台的色彩就要大于其他，不设资金池，只通过不断精进大数据技术做好风控，为撮合交易创造条件。P2P平台短期的羊群效应是不见了，长期来看，一个安全的交易环境对用户还是很有吸引力的。

对互联网金融的理解，对政策的前瞻能力，都是一个优秀P2P平台应该具备的能力。今年6月宜人贷与广发银行合作资金托管，银行会监督每一笔交易与协议是否匹配，出现不同步的现象时会禁止资金划转。如此严格的托管体系，遏制了潜在的平台跑路风险，更大程度上保证了交易的安全，意义十分重大。

新出台的监管办法，对于P2P网贷的健康发展起到了玉宇澄清的作用。类似宜人贷这样坚持解决征信问题，秉承“合法合规，利国利民”的企业，会在新规则的实施下受到保护，实现更快的发展。未来随着更多细则的进一步出台，中国的普惠金融将在支持万众创业和实体经济发展方面，发挥更大的作用。