盾行云计费：聚合支付——不只是支付，更多是服务

聚合支付的概念从去年下半年被一些从业者和 媒体 提出，到春节前夕中国人民银行发函规范不合理的“二清”现象，再到近期央行在《关于持续提升收单服务水平规范和促进收单服务市场发展的指导意见》中肯定了聚合支付的存在地位，在鼓励创新的同时加强监管。政策由模糊到松口，聚合支付的道路变得更加明朗，也因此吸引了众多关注者的目光。

从聚合支付从业者和行业观察者角度来说，打通多种支付通道，作为一种底层技术为商家提供统一的收款渠道，为B端市场提供定制化的交易解决方案，聚合支付的想象空间，不会仅停留在支付通道的简单聚合，支付行为背后供应链和资金流以及服务质量所产生的价值才是撬开整个行业生态的关键，基于这种观点，盾行云计费预言未来聚合支付行业将会发生三件事：

单纯的通道聚合或支付工具将逐渐被淘汰

这一行业未来不会局限在提供支付通道或工具这一低门槛的层面。目前来看，国内全 互联网 支付体量每天的交易规模大概在百亿级别，即便如此，中国仍有很多企业在使用传统的交易管理软件，除了系统繁杂带来的时间和人力成本的浪费，亦无法为企业沉淀数据、提供可视化的实时呈现，这无疑拖累了企业的 商业 化进程。

盾行云计费在创立之初就对这个行业有过一个预判：未来，随着渐入佳境的互联网交易线下改造，2B市场所有中长尾交易场景都将为互联网所覆盖，随之而来的是越来越多的互联网企业的崛起和不断的企业服务需求。如果支付只满足它作为基础工具的属性，等到红利期一过，它的价值便不再凸显，单纯的通道聚合或支付工具将逐渐被淘汰。从这方面考虑——定位于服务广大B端客户的SaaS平台，提供total solution解决方案，才是聚合支付行业的未来和价值观。

风控将取代通道成为聚合支付平台的核心竞争力之一

就目前来看，客户层面对聚合支付平台的普遍期望仍是通道整合能力。盾行云计费的BP被咨询最多的，是你们有没有 微信 、有没有支付宝，多久能接好等通道相关问题，同时，也有越来越多的客户将关注点转向其他方面，比如平台承载量、入侵抵御能力等，这通常发生在大中客户身上，他们已对盾行云计费的通道能力有相当的信心，兼之体量大，因此更关注这些问题。从这里基本可以预判，随着行业的逐渐规范以及整体体量的增大，风控能力将取代通道整合能力，成为聚合支付平台的核心竞争力之一。

盾行云计费对风控的基本认识为：聚合支付的核心事项是风险管理，从业者应对风险管理持敬畏态度。业务层上，盾行云计费也已经摸索出一套行之有效的方法。保证能有效识别用户欺诈和违约，根据企业的要求，对不同的用户、区域、合作伙伴设立不同的风控标准，有关闭任何一个用户任何操作的能力。

端服务有多深，聚合支付的生命线就有多长

聚合支付的天花板还远未到来。目前，除盈利能力外，舆论对聚合支付最大的争议就是，对于很多公司来说，一个支付工具完全可以自己做，那么聚合支付的角色将会非常尴尬。我的理解为，聚合支付平台比业务公司更专业的是对支付的理解，以及相关风险的控制，支付只是表象，服务才是聚合支付真正的本质与核心。

目前制约聚合支付发展的因素，我认为有三点：政策因素、盈利以及后端服务深度。后端服务有多深，聚合支付的生命线就有多长。政策已逐渐松口，监管部门的态度也由观察转向鼓励支持，在“法无禁止即可为”的大环境下，我相信聚合支付会在政策层会得到一个不错的身份;盈利能力与后端服务挂钩，正如上文所说，单纯的通道聚合或支付工具将逐渐被淘汰，只有具有完善的后端服务，如风控体系、数据能力、订单管理能力、客服能力等，聚合支付平台才能在日益激烈的竞争中存活下来。

互联网 经济 时代，电子化交易的用户习惯已经逐渐养成，聚合支付的市场预期也日益明显。随着业态丰富带来的多元化的场景需求，一个有生命力的生态更需要各种不同角色的参与。在第三方支付巨头无法完全触碰到的细分领地，聚合支付通过支付接口与商业逻辑的深度组合，致力于实现更加具体更具效率的商业形态，这是聚合支付的服务本质，也是一个聚合支付服务商的价值所在。