投资分级基金,不懂别乱来

投资潮  •  扫码分享
我是创始人李岩:很抱歉!给自己产品做个广告,点击进来看看。  

分级基金,这个在去年还比较陌生的基金种类,在今年开始受到投资者的热捧。从今年第一、第二季度看,多个分级基金大赚几倍的收益。不过,随着6月份至7月初的股灾席卷,部分分级基金收益也走到了悬崖的边缘。而不少投资者由于对分级基金不慎了解,“抄底”了近下折的基金,结果下折后,资金损失近50%,非常可惜。

对于分级基金,简单来说,就是涨和跌均被放大一定杠杠倍数的基金。据国内知名财富管理机构嘉丰瑞德的理财师介绍,国内的分级基金最早发行于2007年,当时有几家基金公司发行了分级基金。此后几年由于股市长期处于“熊市”状态,导致人心涣散,因此分级基金一直不温不火,整体规模也始终长不大。到了2011年左右,分级基金总共也才18只。

不过这种情况自2012年开始,随着股市创业板开始呈部分牛市迹象,基金公司的分级基金发行数量也开始大大增加。到去年开始,分级基金更是开始出现了爆发式的增长行情,行业分级不断涌现。从最初的房地产、医药、有色等行业分级继续拓展到到军工、国企改革、互联网+等领域,截止目前,分级基金数量已经超过130只。

但是好景不长,随着股市在6月份开始大幅回调,带有杠杆效应的分级基金更是加速跌落,部分分级基金开始达到下折边缘,为保护分级基金的母基金A份额的收益,依投资标的的收益情况,分级基金过后可能面临下折折算,也就是说如果折算前“不慎抄底”买入 B份额后被调整,那么对于B份额的投资人来说,必将损失巨大(一般在40%以上)。因此,嘉丰瑞德理财师提醒,对于不甚了解风险极高的分级基金的投资者,务必要谨慎投资。

目前,国内上市交易的分级基金的市值规模,从几年前的几百亿元发展到现在的几千亿元。其中股票型分级基金的市值规模突破1000亿元,成为分级基金的主要品种。分级基金从不为人知,到走到前台,经过了几年的历程。对于投资者来说,这一块业务尽管有过丰厚的利润时期,但是对于股市的下跌来说,其又充分显示了分级基金极具风险的一面。嘉丰瑞德理财师指出,投资分级基金的投资者是想追求股市的高收益,但想有较高的股市投资收益,又不想冒很大投资风险,其实也有一些不错的mom基金的投资形式可供选择。以众星拱月mom基金为例,投资者可享有8%的固定收益外加浮动收益。像这种类型的基金投资计划比起分级基金来说稳定性更高,且也有股市潜在的浮动收益可赚,因此比较适合大众投资者。而分级基金,由于其本身带有杠杆的风险性,决定了其还是更适合专业类型的投资者。投资者最好是根据自身的风险承受能力大小来选择合适的投资类型。

随意打赏

提交建议
微信扫一扫,分享给好友吧。