易鑫与中泰证券联合发行20亿元ABS

亿欧4月24日讯， 易鑫 集团和 中泰证券 举行发布会， “中泰-易鑫二期资产支持专项计划资产支持证券”（以下简称 “中泰-易鑫二期 ABS ”）在上海证券交易所固定收益平台正式挂牌，发行规模超过20亿元， 中泰证券股份有限公司 是 本次ABS的承销商。

这次ABS发行，是落实易鑫集团此前与中泰证券所签订的战略框架协议中的重要组成部分。2017年3月7日，互联网汽车金融平台“易鑫金融”与综合性券商中泰证券正式达成战略合作伙伴关系。双方签订了总额高达200亿元的一揽子战略框架协议，合作涉及资产证券化（ABS）、债券、结构化融资等多种债务融资项目。

据易鑫集团表示，本轮ABS的发行规模是目前汽车互联网交易服务领域，受证监会监管、 以汽车融资租赁资金为底层资产 发行规模最大的场内ABS。 截至目前，易鑫已成功发行包含场内ABS和场外ABS的规模总计超过100亿元，年化利息低至3.8%。 包括 2016年发行的规模超过65亿元的ABS产品，2017年 4月10日与华泰保险集团旗下的华泰资产管理有限公司联合推出的总规模高达10亿元的险资ABS产品（保险资产支持计划）。

易鑫集团创始人兼CEO张序安表示，汽车消费已经进入了新的零售时代，从成立到现在，易鑫已完成了汽车交易大生态的基础布局。在这一生态中，汽车互联网交易平台将是生态圈中的核心通道，通过交易的不断累积，形成信息、资源的有效集聚，不断巩固易鑫的优势；另外，利用 大数据 技术构建的人、车的账号体系将是主要的管理手段，一方面实现服务层面的精准营销，另一方面，则会帮助易鑫实现实时的风险控制和资产管理，实现稳健的运营。

中泰证券股份有限公司副总经理刘珂滨先生表示，从战略层面和资产层面，易鑫已经在行业内，率先完成了从金融到综合性的汽车互联网交易平台的转变，拥有多元化的、开放的业务体系，更以大数据为技术基础，建立了较为完备账号应用体系和风控体系。此次发行的规模正是基于资本市场对易鑫类阿里和京东平台模式的看好，而主动选择场内ABS，这一监管严格的发行通道，也是出于对易鑫持续健康发展的信心。

从2005年开始，我国资产证券化逐步升温，ABS产品规模逐步扩大。尤其是，近年互联网金融服务企业的消费贷款ABS受到发行机构及投资者追捧。而作为汽车消费金融的重要一环，汽车租赁ABS能够拓展企业资金渠道、降低融资成本，在过去几年迅速成长。截至2017年2月底的数据不完全统计，我国共发行个人消费贷款类ABS约80单，募集资金规模超过1400亿元；涉足ABS的互联网金融企业包括：阿里、京东、宜信、小米金融、分期乐、中银消费、魔方公寓、中腾信、人人租赁等，其中阿里的发行规模最大，京东次之。

本文作者邱祥宇，亿欧专栏作者；微信：qxyfinance（添加时请注明“姓名-公司-职务”方便备注）；转载请注明作者姓名和“来源：亿欧”；文章内容系作者个人观点，不代表亿欧对观点赞同或支持。