民生电商能引爆万科新楼盘吗？

一年以前，身边几乎每个人都在谈论“宝宝”理财。但是，很快，那种起初标榜7%以上年化收益率的平台，慢慢步入审美疲劳，收益率持续下降。后来一阵跑路，人们开始有些胆战心惊。而如今，更是疯狂的股市时间，P2P平台若没有杀手锏，很难吸引人。

昨日，一款名为“民生e房.万民宝1号”的产品登陆民生电商，预期年化收益率为4.5%，每份起投5万元。

4.5%，一点都不诱人，民生电商平台上也大都是年华收益率6%、7%以上的产品。

不过熟悉民生电商的知道， 这是 国内首家基于精准大数据并与商业银行形成对应关系的新型电子商务公司 ， 2013年8月 诞生 在深圳前海 。 一直刺激行业营销理念的它，不可能这么僵化：理财只是它的第一步，还有好多后手棋。

你先看一下产品背后的信息：“民生e房.万民宝1号”是民生易贷、中国民生银行地产事业部、万科地产联手打造，依托的项目是位于广州天河智慧城区域万科米酷楼盘。

你肯定知道民生银行地产事业部，作为中国，牛逼得不得了。民生银行最近调整那么大，说是整顿事业部制，一些不盈利的、风险暴露多的事业部，可能都会撤编。而我获得的消息，地产事业部可是里面最坚挺的部门，未来还会强化；民生易贷则是民生电商旗下互联网金融信息服务平台。万科地产就不说了。

这显然是一个三方互补合作的P2P产品。民生银行地产事业部提供行业、专业支撑，民生易贷提供产品与信息服务支撑，万科地产则提供具体项目支撑。

你已经看到，“民生e房.万民宝1号”的依托项目，是广州天河智慧城区域万科米酷楼盘。

这就是“民生e房.万民宝1号”后手棋，它不但提供理财服务，若你有意选购该米酷，签订购房合同后，还能获得“民生e房”特别补贴的1%额外收益，综合收益率高达5.5%。你觉得还不够，购房者还能在上述收益率的基础上打个9.8折，此外还有5000元抵20000的购房券购买权及优先选房权，最后的收益率计算下来，不止5.5%。

而且，关键是，如果能抢到米酷楼盘的房子，那可真幸运。我这不是广告，这楼盘最近简直快炒疯了。这可能是万科有史以来最酷的房子，不但是万科首创，也是行业首创。它位于天河智慧城核心区，整体总建筑面积60万㎡,定位为大型城市创意综合体,一期建面12万㎡,二期建面47万㎡。今年将面世的是C地块万科米公寓，定位于国际青年社区，13/18/25/35极小户型，极高空间利用率，周围办公、商业、休闲、娱乐等一应俱全，地铁上盖7站可到达珠江新城。月供千元就能到手。你应该明白，在这个地段，它的人气有多大。

我不能再做广告，但我要说，这是我看好“民生e房.万民宝1号”的理由。

P2P平台与房地产商勾肩搭背，其实已经算不上新闻。但过去这类合作案，几乎从不回答一个关键问题：从来不披露更为具体的项目依托信息。就是说，合作是合作了，就是不说明一些关键的风险项。

谁都知道房地产业项目周期较长，风险因素巨多，目前整体又已不那么热，用主管部门的话说，已进入“新常态”，这就在投资者心中留下更多谨慎。过去中国房地产企业与银行之间几乎就是孪生兄弟，某种程度上，土地、不动产就是别样货币。但当外部环境变化后，房地产企业直接融资已不容易，变革期的银行业本身也有更多风险考量。因此，就算万科这类口碑很好的巨头，如今都难回避融资问题。

前不久，万科与万达联姻，说共同拿地，我觉得更像是新形势下抱团取暖，带有成本控用意。中国房地产业已度过一段疯狂、粗放的青春期，房地产公司开始从囤地、重量走向精耕细作，充分挖掘适度增量与存量的价值。万科米酷在小户空间上的创新，正这个行业发展的缩影，带有风向标意义。

这也正是“民生e房.万民宝1号”对风险问题的回答。它不回避这一产品的用意，就是满足万科地产的日常经营周转，还款来源为公司经营收入与合法持有的金融资产本息。但大众对万科楼盘项目的高度期待，消除了风险，才是“民生e房.万民宝1号”引爆市场的核心。

当然，对于“民生e房”以及它背后的民生易贷、民生电商乃至整个民生银行来说，这只是它在房地产金融领域的一小部分，不可能仅仅停留在这一层面。

“民生e房”的真正的立足点，一方面来自于对互联网金融+房地产的清晰认识：从购房者的金融需求开始渗透，延展到开发商的融资需求，最终反哺到购房者更广义的金融需求。另外一方面，依托于合作伙伴民生银行地产金融事业部的行业化金融优势，整合线上、线下优势资源，利用互联网对产品端、服务端进行创新，提供一站式定制化房地产金融服务，实现真正意义上的房地产互联网金融生态链。

这现实是一个O2O化的互联网金融服务。它从C端需求出发，影响B端，通过金融与专业化力量，参与重塑房地产产业链，促进行业变革创新，然后回到C端，形成一个完整的服务闭环。

“民生e房.万民宝1号”产品本身，第一层在于理财层面，看似很轻，主要在线上，但背后链条很重，核心在于线下，三方的合作不但互补，整合了最佳的资源，还消除了最大的风险。

一段时间以来，P2P平台因为跑路，口碑有些不佳。很多人认为是缺乏法律监管，我觉得主要还是因为平台产品背后对接的行业、项目缺乏竞争力，杠杆风险过大。它对于平台背后的产业力量提出越来越高的要求。

中国房地产行业越来越讲究轻资产、重运营、精细化、专业化诉求，这意味着，金融与地产联姻发展，已成不可逆的趋势，同时，P2P平台在这一领域的竞争，会走向更为专业的角度。

民生银行几年前就已提出，不能只停留在资金提供方层面，应渗透产业链。这也是它过去几年事业部制的背景。尤其是民生银行地产事业部，也是国内商业银行唯一一家按照事业部体制设立的房地产行业金融事业部，早已从战略层面与许多房地产企业建立了合作，从贷款到投资、并购、产业链、结构化、上市等等。过去多年，每次创新都会引发行业跟踪、复制。目前，该事业部总部位于北京，在全国主要城市均设有分部，与全国各地诸多地产商建立了联系，直接经营的资产规模超过1500亿元。

当民生 易贷 衍生出一条完整的互联网金融服务链后，尤其是P2P行业运营模式，更加活跃。未来，它会强化B端到C端的投融资，达到资金有效、快速、安全流转，解决房地产商、建筑商、购房人等多方资金短板、流转、风控等问题，进而盘活整体房地产市场流通，实现多方共赢格局。

事实上，“民生e房.万民宝”推出前，民生银行与民生电商平台，已经吸引到更多开发商关注，尤其是保利、恒大、富力等，目前它们也在于民生银行接洽，后续可能会陆续推出类似的“民生e房”系列产品。