51信用卡今日起全球发售 中信银行拟3000美元认购新股

6月29日，51信用卡在香港正式公开发售股份，招股时间截至7月6日，预期上市时间为7月13日，股票代码为2051。51信用卡拟全球发售股份数目为118,703,000股，占总股本的10%，其中香港发售11,871,000股股份，国际发售106,832,000股股份，每股发行价为8.50港元~11.50港元。

据51信用卡全球发售文件显示，中信银行海外投资及融资平台——信银（香港）投资有限公司已于6月27日与51信用卡签订基石投资协议，信银投资同意以总金额3000万美元按发售价认购相关数目发售股份。

51信用卡于2012年8月成立，运营主体为杭州恩牛网络技术有限公司，业务涵盖个人信用管理、信用卡科技服务及线上信贷及投资服务，旗下有51信用卡管家、51人品、51品贷、给你花等APP。

自创立以来，51信用卡已获多轮融资。2012年11月，获得由华映资本领投的天使轮融资；2013年获得由华映资本、SIG、清流资本领投的A轮融资；2014年完成由GGV领投，京东、小米跟投的B轮融资；2015年完成新湖中宝投资的B1轮融资；2016年完成由新湖中宝、天图投资等领投的C轮系列融资。

3月28日，51信用卡正式向香港交易所递交招股书。其中招股书显示，51信用卡2015年、2016年、2017年收益总额分别为8973万元、5.71亿元和22.69亿元，其中2016年同比增长536.35%，2017年同比增长297.37%。

2015年、2016年、2017年经调整净利润分别为-1.01亿元、 0.53亿元、7.44亿元，从2016年起就实现扭亏为盈。

根据全球发售文件显示，预测本次全球发售取得所得款净额约1096.8万港元（相当于906.1万元人民币），其中所得款项净额40%用于未来5年透过多重渠道获取用户（主要透过应用商店、搜索引擎、第三方应用及社交媒体渠道），其中70%款项分配给51信用卡管家应用的推广。

所得款项净额30%用于进一步提升其技术及风险管理实力，其中一半款项用于每年增加100到300人研发人员及风险管理人员总数。

所得款项净额20%用于未来五年选择性地寻求与其业务互补且与其发展策略一致的投资机遇，目标业务包括于中国拥有不同消费场景及迅速增长用户基础的业务以及在数据处理及分析方面具备强劲实力的业务。

所得款项净额10%用作营运资金及其他一般企业用途。

51信用卡主要是面向信用卡人群，根据全球发售文件显示，51信用卡在2015年、2016年、2017年平均月活跃用户数分别为3.5百万名、4.6百万名和5.9百万名，复合年增长率为29.0%；截至2017年12月31日，管理累计106.3百万张信用卡，撮合的信用卡还款交易总额为1,083亿元人民币；截至2018年3月31日，成功管理累计112.3百万张信用卡，2018年第一季度撮合的信用卡还款交易总额为550亿元。

于2017年12月以来，中国政府部门颁布多项规范线上消费金融行业的法规，包括141号文《关于规范整顿现金贷业务的通知》及57号文《关于做好P2P网络借贷风险专项整治整改验收工作的通知》。

1、51信用卡自2017年12月起不再提供有关小额短期贷款等产品，并确保撮合的所有新贷款的年利率不超过36%。

2、新法规禁止网络借贷信息中介机构提前自贷款本金中扣除任何贷款利息及服务费。自2017年12月起，51信用卡不再提前自贷款本金中扣除任何有关利息或费用。

3、对于近期监管，51信用卡将检查并调整与银行、消费金融公司及信托等机构的合作，以遵守新的监管规定。2017年度，51信用卡资金总额的20.3%，即68.83亿元来自机构拨付。2018年4月，51信用卡取得融资担保许可证。

4、自2018年2月起，为确保遵守新规，51信用卡不再提供质量保证计划，即借款人向质量保证计划出资用于补偿平台投资者造成的亏损。