新三板再掀自查风暴！券商已“忙疯”，七成企业赶制半年报

距离8月底新三板半年报披露截止日还有不到两周的时间，新三板上只有30%的企业公布了半年报，还有6000家企业将必须集中发布上半年业绩，拖延者可能面临停牌甚至强制摘牌的惩罚。

已披露业绩的企业中，有15家挂牌企业上半年营收超过10亿元，共有17家挂牌公司净利润超过1亿元，其中创新层企业占8家。业内人士表示，新三板上规模较大、成长性较好的公司，与A股上市公司相比业绩毫不逊色。

对于券商而言，未来两周可谓“压力山大”，券商不仅要完成半年报披露，还要完成对8000多家挂牌企业全面自查整改工作。有券商人士表示，已经忙疯，希望企业能够自己加强信息披露意识，提前完成半年报定稿，给券商留出督导时间。

　　 新三板业绩两极分化

截至8月18日，新三板上已经有2675家企业发布了半年报，占到全部挂牌公司数量的约30%，还有6000多家公司尚未披露半年报，在8月31日截止日期前的最后一周内将有接近4000家公司集中披露，还有40家企业预计将延迟披露。

　　在已经披露的半年报中， 垦丰种业 (831888.OC)上半年归属母公司净利润达到5.3亿元，超过了目前排在第二的九鼎集团(430719.OC)，九鼎集团前6月盈利4.1亿元，同比增长122%。

共有17家挂牌公司净利润超过1亿元，其中创新层企业占8家，包括证券公司在内的金融企业占到5家。

　　营业收入最高的是景域文化(835188.OC)，报告期收入约27亿元，不过公司净利润却大幅下滑，亏损高达2.5亿元。良晋电商(834438.OC)和 南菱汽车 (830865.OC)分别以26亿元和24.8元排在第二、第三。有15家企业上半年营收超过10亿元。

　　已披露半年报的公司中， 山川秀美 (831588.OC)营收增长最快，同比增幅高达19倍。有367家挂牌公司营收增长了一倍，777家公司净利润翻番。不过，要指出的是，新三板企业的半年报不需要经过会计师事务所审计，但要接受股转公司的事后审查。

　　 联讯证券 新三板首席研究官付立春对《 第一财经 日报》记者表示，“新三板上一些规模比较大、成长性比较好的公司，和主板中小创相比可能会更优秀一些。正常或提前披露半年报表明企业对自己的经营比较 有信 心，提前披露的业绩表现一般会比较好。”

　　圆融科技(832502.OC)董秘丛巍告诉《 第一财经 日报》记者，“新三板能够大大增加创新型企业的品牌公信力和市场关注度。一旦创新技术被市场接受和认可，研发转化为生产形成门槛后，那么业绩快速发展是水到渠成的。”

不过，从已经披露的业绩看，也有一些挂牌企业表现不尽如人意。有11家挂牌公司没有营业收入，顺昊生物(833686.OC)营收甚至录得-28万元。对于营业收入0进账，中钰医疗(430118)在公告中称，主要原因是公司原有业务不再开展，新业务暂未开展。而国力通(835702)则表示，营收为0与挂牌新三板相关，由于挂牌后费用增加导致业绩下滑。

　　 信息披露意识需加强

在未来的两周里，新三板将集中出炉6000余份半年报，有40家企业预计在9月1日披露半年报。

　　一个月前， 中成新星 、 朗顿教育 等8家公司因为未能及时披露年报而被强制摘牌。根据股转公司相关业务细则，如果挂牌公司未能在规定期限内披露年度报告或半年报，将被暂停交易，如果延期两个月仍未披露年度报告或半年报，将会被强制摘牌。

虽然新三板企业半年报不需要审计，但仍须在主办券商督导下完成，并接受股转公司的事后审查，以确保内容真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

华东一家上市券商新三板业务负责人认为，半年报披露工作已经临近截止日期，加之近期全国股转公司募集资金核查等要求，给券商带来了巨大的工作量。他表示，“董秘平时要多学习业务规则，至少提前一个礼拜把半年报定稿，券商督导人员才有时间修改，降低被处罚的概率。有的企业会发布延期披露半年报的公告，但是一延期股转公司就会给你一个负面清单。”

记者了解到，8月17日，股转公司向各家券商下发了“回头看”自查的通知，要求券商在本月底前完成对过往监管措施结果的整改清查。因此，8月31日不仅是半年报披露截止日，也是自查报告提交的最后期限，还是近期募集资金管理自查的最后期限。

前述券商新三板业务负责人告诉本报记者，“券商8月压力极大，但也只能全力应对，如果有违规肯定会处罚。”另一家上市券商新三板业务负责人告诉记者，“券商现在都忙疯了，项目也不做了，都在自查。”

根据全国股转公司规定，如果发现半年报有违规现象，情节较轻者，要求公司更正半年报，但如果情节较重，将会对挂牌公司信披违规和券商的督导违规进行自律监管或纪律处分，甚至可能移交证监会处置。目前全国股转公司已经对2016年半年报开展专项检查。

一家主办券商挂牌业务负责人对本报记者表示，部分企业挂牌不长，对资本市场较为陌生，人员素质、高管观念意识还跟不上，不愿意花钱雇佣专业人才。他认为，新三板是接受证监会监管的全国性证券市场，企业必须有严肃的态度面对市场规则。

丛巍对本报记者表示，“标准趋严对企业的管理能力提出了更高的标准。成为公众公司自然就要受到各界的监督，从长期看只有这样才会逐步建立起机构、投资人、企业之间三者更好的信任关系，逐步扭转新三板上企业资质良莠不齐、投资人无从选择的局面。”