小米耳机厂商欲变身A股共达电声大股东：10亿收购资金来自融资

雷帝网 雷建平 1月4日报道

从小米活塞耳机出发，成为小米生态链爆款，又推出自身品牌1MORE，邀请歌星周杰伦成为“1MORE创意官”，一家名为万魔声学的小米生态链企业正在资本市场崭露头角。

A股公司共达电声日前发布公告，宣布于2017年12月收到控股股东潍坊高科电子有限公司（简称“潍坊高科”）通知。潍坊高科将其持有的共达电声15.27%股份全部转让给爱声声学。

根据协议内容，爱声声学拟以总价9.95亿元收购潍坊高科持有的共达电声15.27%的股权，成为共达电声第一大股东。

由于万魔声学持有爱声声学 100%股权，为爱声声学控股股东，因此，万魔声学将间接成为共达电声最大股东。

收购款主要来自万魔声学的股权融资

根据爱声声学与潍坊高科签订的《股份收购协议》，除第四期股份收购款3.05亿元在2019年7月1日前支付外，剩余6.9亿元需要在近期分为三期支付。

爱声声学近期需要支付的 6.90 亿元主要来自于爱声声学股东万魔声学的股权融资。

其中，深圳南山鸿泰股权投资基金合伙企业（有限合伙）已与万魔声学签订增资协议，并向万魔声学支付4 亿元增资款；

万魔声学还计划通过引入其他新股东以增资方式融资 2 亿元用于爱声声学本次收购。

根据目前工商登记网络查询情况，深圳南山鸿泰股权投资基金合伙企业（有限合伙）成立于 2016 年 12 月，注册资本为 16 亿元。

普通合伙人为鸿泰（深圳）产业投资基金管理合伙企业（有限合伙），有限合伙人为国家集成电路产业投资基金股份有限公司、深圳市引导基金投资有限公司、深圳市汇通金控基金投资有限公司、国泰润和（深圳）资本投资合伙企业（有限合伙）、西藏紫光科技开发有限公司。

根据签订的《股份收购协议》，在爱声声学支付第二期股份收购价款后贰拾个工作日内，潍坊高科应确保爱声声学推荐的一名非独立董事候选人合法当选为共达电声董事。

在共达电声 54,980,000股股份全部过户至爱声声学名下之日起，爱声声学将共达电声 21,600,000 股股份质押给潍坊高科并办理质押手续完毕后，爱声声学可对共达电声董事会、监事会进行改组，潍坊高科不得设置障碍并应提供合理帮助。

驰泰资产大幅买下万魔声学股权

万魔声学的前身为加一联创。加一联创为加一香港于 2013年10月设立的外商独资企业，加一香港持有加一联创 100%股权。2015 年 11 月，加一联创企业名称变更为万魔声学。

2016年12月，万魔声学及其股东共同签署《投资协议》，协议各方同意拟实施境内外股权重组以拆除红筹架构，并引入新的投资者。

加一香港同意将其所持万魔声学部分股权转让给 HKmore Holdings Limited、深圳万魔冠兴科技企业（有限合伙）、深圳万魔应人科技企业（有限合伙）、深圳万魔人聚科技企业（有限合伙）、深圳万魔顺天科技企业（有限合伙）、深圳万魔恒青科技企业（有限合伙）、People Better Limited、Shunwei TMT （Hong Kong）Limited、GGV （1MORE）Limited、Chance Accord Limited 与 Tropical Excellence（Hong Kong） Limited。

万魔声学于2017年7月31日股权情况（雷帝网配图）

2017 年 12 月 15 日，People Better Limited、Shunwei TMT（Hong Kong）Limited 与上海驰泰资产管理有限公司签订了股权转让协议以及其他相关协议。

People Better LimitedShunwei TMT（Hong Kong）Limited 分别将其持有万魔声学15.31%股权（对应公司注册资本7,655,000 元）、7.13%股权（对应公司注册资本 3,565,000 元）以 113,321,635 元等值美元、52,774,870 元等值美元的对价转让给上海驰泰资产管理有限公司。

2017年12月15日，Shunwei TMT（Hong Kong）Limited拟将其持有的万魔声学2.56%股权（对应公司注册资本1,280,000元），以 2,752,000美元的等值人民币18,948,621 元的对价转让给宁波永欣贰期股权投资合伙企业（有限合伙）。

万魔声学办理完毕2017年12月股权转让的工商变更登记情况（雷帝网配图）

自万魔声学办理完毕2017年12月股权转让的工商变更登记手续之日起，谢冠宏通过其实际控制的加一香港、HK more Holdings Limited、深圳万魔冠兴科技企业（有限合伙）、深圳万魔顺天科技企业（有限合伙）、深圳万魔应人科技企业（有限合伙）、深圳万魔人聚科技企业（有限合伙）、深圳万魔恒青科技企业（有限合伙）持有万魔声学 33.00%股权，成为万魔声学的第一大股东。

基于万魔声学2017年12月股权转让后谢冠宏直接或间接投资企业股权结构图（雷帝网配图）

2017 年 9 月，万魔声学与深圳南山鸿泰股权投资基金合伙企业（有限合伙）签订增资协议。

截至本报告书签署之日，深圳南山鸿泰股权投资基金合伙企业（有限合伙）已向万魔声学缴纳增资资金4 亿元，对应的万魔声学注册资本1,270.43 万元。

增资办理工商变更登记等手续后股权结构（雷帝网配图）

其中，谢冠宏先生通过其实际控制的加一香港、HK more Holdings Limited、深圳万魔冠兴科技企业（有限合伙）、深圳万魔顺天科技企业（有限合伙）、深圳万魔应人科技企业（有限合伙）、深圳万魔人聚科技企业（有限合伙）、深圳万魔恒青科技企业（有限合伙）持有万魔声学 25.25%股权，仍为万魔声学的第一大股东。

增资完成后谢冠宏对企业投资结构图（雷帝网配图）

万魔声学2016年净利5354万元

爱声声学控股股东为万魔声学，其主要业务为耳机及关键组件的研发、设计、销售以及相关技术知识产权的授权服务。

万魔声学2016年营收为4.367亿元，归属于母公司的净利润为5354万元。万魔声学2015年营收为3.2588亿元，归属于母公司的净利润为3920万元。

当前，万魔声学的核心管理层中有7人是中国台湾地区的人。

自从加入到小米生态链产品火热后，近年来，万魔声学也在大力推广自身品牌的产品1MORE，并且都占据了不错的耳机市场份额。