科技猎芯片虚拟战：全军出击的中国EDA军团
芯片虚拟战：全军出击的中国EDA军团
芯锂话
· 刚刚
全球芯片产能告急，就连财大气粗的苹果也被迫削减1000万台iPhone13的生产计划，芯片生产已然成为了最核心的问题。
图片来源@视觉中国
文 | 芯锂话，作者 | 林晓晨
全球芯片产能告急，就连财大气粗的苹果也被迫削减1000万台iPhone13的生产计划，芯片生产已然成为了最核心的问题。
“芯片荒”之下，很多投资者将注意力放到了光刻机之上，毕竟作为芯片制造的关键核心，光刻机是必不可少的。由于ASML公司几乎垄断了高端光刻机市场，并且对中国进行销售管控，导致我国在芯片制造领域始终受到束缚。
而好的一面是，中国在芯片制造领域并非一无所获，虽然没有最高端的EUV光刻机，但中芯国际依然能够挤进全球芯片制造前五厂商行列。
与光刻机相比，我们在芯片产业链中实际上存在着更大的技术缺口，那就是EDA软件。由于目前A股中尚没有一家主业完全相符的标的公司，因此投资者对于EDA软件可能并不熟悉，它就相当于是集成电路领域的CAD，帮助芯片厂商进行芯片设计、检验、模拟等虚拟流程。
之所以说EDA软件重要，是因为他是整个芯片制造的最上游。从成本角度衡量，芯片流片费用高昂，一旦设计出的芯片存在问题，那么就会导致生产成本大幅攀升。因此芯片设计需要追求成功率，这就意味着在流片之前需要芯片厂商进行全方位的虚拟验证。
作为芯片设计的核心，EDA软件的好坏直接决定了芯片设计过程中的效率及成本，因此这一不被市场关注的领域实则有着很高的产业价值。
去年，美国对中国企业展开了封锁，推出了《商业管制清单》，其中EDA软件就是明确禁止的一项。目前，全球EDA软件几乎都被美国企业垄断，一旦未来针对EDA软件的封锁全面落地，那么可能会对我国芯片设计产业造成沉重打击，从而制约芯片我国业的发展。
由此来看，芯片之争实则已经从芯片制造转移至EDA软件领域，一场芯片虚拟战早已悄然上演。
01 美国企业牢牢掌握EDA话语权
回溯历史，EDA软件最早是从CAD软件演化而来，作为CAD技术的起源地，美国企业当仁不让的成为全球EDA软件的龙头。
统计数据表明，EDA头部企业垄断了全球90%的市场份额。按照市场份额划分，全球EDA企业可以分为三个梯队。
第一梯队共有三家企业，分别为 Synopsys、Cadence和Mentor Graphics（后被西门子收购，目前隶属西门子EDA）。这三家企业均有完备的产业布局，全流程的EDA工具，每年营收超过10亿美元，合计瓜分了全球EDA市场约78%的市场份额。
第二梯队企业主要为区域性全流程EDA工具，虽然在部分领域具备竞争优势，但总体市场份额与三家巨头公司差距明显。Ansys、Keysight、华大九天等公司合计瓜分了市场约15%的市场份额。
第三梯队则是垂直企业和初创企业，无论是规模还是竞争力都没有太大优势。除华大九天外，我国的EDA软件企业多处于第三梯队。
聚焦国内市场，亦呈现出同样的竞争格局。第一梯队三家公司合计占据76.7%的市场份额，中国知名的芯片公司几乎使用的都是他们的产品。
华大九天凭借在FPD 面板领域的核心竞争力，已经超越Ansys、Keysight，以5.8%的市场占比跻身国内第四名，另一家中国EDA企业概伦电子以1.4%的市场份额位列第七。
无论是国内市场还是国际市场，美国企业都是EDA软件的核心玩家，掌握着最核心的下游用户及产业技术。
但随着半导体产业链逐渐向中国转移，我们不仅要制造芯片，更要创造产权自主的芯片，因此EDA软件就成为中国芯片发展的必争之地。
02 EDA如何扼住芯片咽喉？
在这里我们要讲的不是复杂的专业知识，而是核心围绕EDA软件的商业模式展开。
根据功能的不同，EDA软件大致可以分为三大类：设计工具、仿真工具、生产工具。
设计工具主要是为了从0到1的勾画芯片雏形，包括电路设计、版图设计等纸面工序；仿真工具主要用途是对芯片制造、封装、应用进行仿真试验，检查其中的逻辑问题和应用问题；生产工具则主要应用于芯片生产环节，提升晶圆厂和封测厂的生产效率、测试精度等。
不难看出，EDA软件应用于芯片设计到封装的整个生产周期，一颗芯片的好坏从表面看由芯片厂商决定，从更深层次而言则主要由EDA软件的质量控制。
根据市场规模测算，全球EDA的市场规模仅百亿美元，而这区区百亿美元却撬动了5000亿美元的半导体市场，显而易见EDA软件的价值早已经超出了他们业绩本身。
纵观全球EDA企业，它们主要有三种盈利模式，分别是 License 授权、IP 核、硬件加速器。
License 证书授权是最原始的盈利模式，通过售卖标准EDA 软件包，用户可以在一定时间内拥有软件的使用权，大部分用户往往会购买多套产品。同时由于EDA行业总是不断迭代，这成为用户持续购买的动力。授权模式，技术壁垒高，毛利率接近90%。
IP核模式则是EDA企业将其所拥有的知识产权具象化，把客户所需要的知识产权电路打包为一个整体对客户销售，客户可以直接调用这些模块，避免重复劳动。如今IP核模式已经成为EDA行业新的增长点，高通、英特尔等巨头就很善于用IP核这种模式赚钱。
最后一项加速器业务则是为了提升仿真速度，从而进一步加快客户的设计效率，相当于仿真工具的补充。
纵观EDA企业的三种盈利模式，其都仅向客户提供使用权而非所有权，因此客户会不定期的与EDA公司进行互动，增加用户粘性。
对这种商业模式而言，先发优势极为重要，已经成为行业最显著的护城河。一旦EDA厂商绑定了下游用户，那么除非颠覆性的新性能提升，否则后来者是很难撬动传统EDA豪强护城河的。
这种竞争格局意味着，市场里的中小玩家并不具备竞争优势，很难长时间的与大厂展开竞争，在没有大的冲击下，未来全球EDA市场格局将进一步头部化。
03 全军出击的中国EDA军团
中国EDA军团很可能就是全球EDA行业的唯一变数。
虽然竞争对手很强，产业格局也并不占优，但在半导体产业链逐渐迁移至中国的趋势下，中国EDA厂商却极有可能冲击整个行业的现有格局。
复盘海外EDA巨头的发展之路不难发现，行业马太效应明显，完全是剩者为王。第一梯队的Synopsys、Cadence和Mentor Graphics公司都是通过并购来建立自身护城河的。
在行业发展初期，整个EDA市场百花齐放，试想一下如此多的工具种类，很难有企业在第一时间全部涉足。随着产业技术的不断发展，下游厂商对于上游EDA软件的需求逐渐向一体化转变，因此并购就成为企业发展方向，大鱼吃小鱼成为常态。
数据统计显示，Synopsys、Cadence和Mentor Graphics公司分别通过99次、71次和49次收购，才建立起如今的规模。EDA巨头的崛起，一方面是技术，另一方面是资本。
来源：公开资料
目前，制约中国EDA企业的主要因素在于起步较晚，资本关注度较低，这就意味着国产EDA企业很难有资金投入到研发中，也没有资本去进行横向并购，从而致使中国EDA企业的发展始终不尽如人意。
但这种情况可能即将结束了，一大批中国EDA军团即将登陆资本舞台。
截止目前，华大九天、概伦电子成功过会创业板，思尔芯、芯愿景、广立微处于IPO排队中，EDA企业或将在未来两年集中登陆中国资本市场。
这不仅意味着中国资本市场纯正EDA企业零的突破，更意味着中国EDA企业的大发展时代极有可能将要到来。随着资本的不断聚集，或许这批国产EDA企业中就能出现挑战国际巨头的勇者。
从更宏观的视野来看，中国芯片行业有着广阔的发展前景，同时中国芯片也需要有自己的EDA软件巨头，市场也一定愿意给这一新兴行业可观的估值。
纵观即将上市的几家公司，华大九天是机会最大的，一方面它是世界唯一提供全流程FPD 设计解决方案的供应商，另一方面它也已经在行业中积攒了一定的市场份额。上市之后，更简便的融资手段将会有效的放大华大九天的龙头效应。
概伦电子虽然没有华大九天那样强的行业竞争力，但其已经在并购方面有所斩获，并取得不错的效果。2019年底，概伦电子成功并购博达微科技，从而扩大了在建模方面的领先优势。在并购领域有所建树的概伦电子或将更有效的利用资本去进行扩张。
除华大九天和概伦电子外，其他几家屡获融资的公司广立微、思尔芯、芯愿景、芯华章也都有着各自的优势，或许其中就存在EDA黑马。
无论最后谁能够胜出成为龙头，但有一点可以肯定，那就是中国EDA企业将向国际巨头发起史上最强的冲击。在这场没有硝烟的芯片虚拟战中，中国军团已经整装待发。
2篇资讯
芯锂话
硬科技行业及上市公司观察，专注集成电路、新能源和新材料产业链条
最近资讯
- 芯片虚拟战：全军出击的中国EDA军团
- 复盘ASML崛起之路：宁德时代距离成为新能源领域的ASML有多远？
本文观点仅代表作者本人，钛媒体平台仅对用户提供信息及决策参考，本文不构成投资建议。
想和千万钛媒体用户分享你的新奇观点和发现，点击这里投稿 。创业或融资寻求报道，点击这里。
敬原创，有钛度，得赞赏
473人赞赏钛媒体文章
-
钛粉53759 赞赏了
【书评】《硅谷创业课》：硅谷顶级投资人的创投逻辑
2021-10-06 14:26 -
hSmXxU 赞赏了
娱乐圈打工人，在边缘进出无门
2021-09-28 16:14 -
大山之子 赞赏了
2021中国餐饮营销力白皮书：企业营销的六大变化、...
2021-09-24 11:54 -
钛粉66527 赞赏了
透视防弹少年团的成功秘籍，国内偶像团体能学到什么？
2021-09-19 16:02 -
钛粉45063 赞赏了
无声的陪伴，也是一门大生意
2021-09-18 09:19 -
大山之子 赞赏了
求变的名创优品，还能怎么变？
2021-09-17 11:28 -
钛粉40333 赞赏了
“声音经济”不赚钱？喜马拉雅2.6亿月活换回20亿...
2021-09-15 19:55 -
钛粉69801 赞赏了
为了不让你被骗，公安部的国家反诈中心App操碎了心
2021-09-12 13:43 -
蒙MYH 赞赏了
比亚迪不是中国特斯拉
2021-09-09 14:23 -
钛粉28351 赞赏了
迎接中国的“波普”时代
2021-09-06 16:58 -
钛粉54471 赞赏了
靠PDF Reader成名之后，这家工具垂类公司如...
2021-09-04 17:06 -
钛粉12200 赞赏了
交易所“三胎”面世，北交所带来哪些重大机遇？
2021-09-03 18:25 -
钛粉14013 赞赏了
交易所“三胎”面世，北交所带来哪些重大机遇？
2021-09-03 16:24 -
钛粉02992 赞赏了
什么才是真正安全的“辅助自动驾驶”？
2021-08-23 11:26 -
宗旭 赞赏了
与华为分手、且长期亏损，AI芯片撑不起寒武纪千亿市...
2021-08-20 11:55 -
subey 赞赏了
抑郁症患者：深渊之中的自救
2021-08-13 23:55 -
hriyWn 赞赏了
5G时代系列谈：（四）应用之囿
2021-08-09 21:01 -
subey 赞赏了
互联网精神，不止崩于酒局
2021-08-09 08:42 -
钛粉49477 赞赏了
“中国需要什么样的资本”——一位投资人的反思
2021-08-06 09:50 -
hB9jMz 赞赏了
一个SaaS和物联网的新物种实践（下）
2021-08-03 10:51 -
钛粉54886 赞赏了
转型内容平台，迷你创想如何激励用户内容创作？
2021-08-01 12:50 -
钛粉07496 赞赏了
艺术家尹朝阳：NFT是一种新的交流方式，它可能代表...
2021-07-30 21:35 -
钛粉47967 赞赏了
安防厂商竞争加剧：华为份额不断提升，海康威视地位将...
2021-07-25 18:58 -
钛粉11165 赞赏了
教育「双减」政策正解，都在教育部「答记者问」里了
2021-07-25 12:43 -
钛粉26647 赞赏了
拿什么来拯救低迷的暑期档？
2021-07-22 20:43 -
钛粉55081 赞赏了
柴米油盐之上的柯文思 | 钛度专访
2021-07-22 17:09 -
钛a61422 赞赏了
云计算的牌局上，出局的巨头们不愿退场
2021-07-18 19:32 -
钛粉82019 赞赏了
致命的宠物托运
2021-07-16 10:56 -
钛粉30083 赞赏了
夫妻店，做汽车配件批发，能不能上云？
2021-07-13 09:58 -
钛粉13874 赞赏了
“深喉”发声，复盘社区团购死亡之路
2021-07-09 16:50 -
钛粉91954 赞赏了
“深喉”发声，复盘社区团购死亡之路
2021-07-09 16:46 -
hYrSeb 赞赏了
谁说电脑已死？
2021-07-01 18:18 -
subey 赞赏了
90后女程序员：身在大厂，心系创业
2021-06-11 13:24 -
钛粉27544 赞赏了
鸿蒙成败，在于生态
2021-06-08 17:41 -
钛粉22420 赞赏了
涿州楼盘停工下，被“不交房”拖住的生活 | 钛媒体...
2021-05-11 21:08 -
钛粉71674 赞赏了
台积电南京扩产惹争议：28纳米芯片制造“黄金线”之...
2021-05-11 16:16 -
钛粉25859 赞赏了
360被曝入局造车，周鸿祎看重了智能汽车哪块蛋糕？
2021-04-28 13:32 -
钛粉15018 赞赏了
新消费品牌如何“爆款中国”？
2021-04-26 12:08 -
钛粉46336 赞赏了
万字深扒“极端女拳”组织，谁在互联网上“引战”？
2021-04-26 01:00 -
钛粉65387 赞赏了
马云投资和自产的媒体，究竟在阿里生态中扮演着何种角...
2021-04-23 20:57 -
钛粉46198 赞赏了
万字深扒“极端女拳”组织，谁在互联网上“引战”？
2021-04-22 17:36 -
钛粉46653 赞赏了
万字深扒“极端女拳”组织，谁在互联网上“引战”？
2021-04-22 09:16 -
乔邦主 赞赏了
“异常流量”是互联网广告行业顽疾？秒针认为智能技术...
2021-04-16 21:10 -
钛粉54090 赞赏了
涨价拯救腾讯视频？
2021-04-11 20:53 -
钛粉38514 赞赏了
k12公司学霸君被传“倒闭”，创始人回应：在继续努...
2021-04-03 15:51 -
钛粉80481 赞赏了
女仆桌游馆：兼职半年，她陪伴过300多个孤独的人 ...
2021-04-03 07:49 -
钛粉38730 赞赏了
教育创业还有什么机会？
2021-03-29 14:21 -
钛粉38440 赞赏了
“超级App工厂”：教育赛道探索，进度如何？
2021-03-29 14:19 -
钛粉38714 赞赏了
k12公司学霸君被传“倒闭”，创始人回应：在继续努...
2021-03-29 14:17 -
hSmXxU 赞赏了
如果格局决定了人生，那到底什么决定了格局？
2021-03-26 12:02 - 查看精彩文章，打开钛媒体客户端
挺钛度，加点码！
- ¥ 5
- ¥ 10
- ¥ 20
- ¥ 50
- ¥ 100
支付方式
支付
支付金额：¥6
赞赏金额：¥ 6
赞赏时间：2020.02.11 17:32
账户【未登录】提示！
个人中心将无法记录并同步您的赞赏记录，
是否进行登录
分享文章
Oh! no
您是否确认要删除该条评论吗？
猜你感兴趣
撑起苹果的三座中国城市
9.9元的财商课，凉了
装机量趋缓，光伏行业遭遇到什么瓶颈？
欠税600万背后：揭秘网红交税“潜规则”
精锐“崩盘”启示：大手笔投资并购后，高负债公司倒下只在一夜间
院长绑架案牵出的5000万贪腐大案，及其背后的黑色链条
分享文章