互联网征信时代：个人信用管理下一城？

导读： 15年后，个人征信终于迎来了新时代。未来，一切基于数据的征信服务都将成为定制化的。

从1999年上海开始个人征信试点，到2015年1月5日，央行批复8家个人征信机构，个人征信的大幕终于拉开。与之对应的是一个称为信用管理(credit management)的名词，从所谓的朝阳行业到爆发式的人才缺口，互联网征信时代带来的是一个崭新的征信业格局。

新成立的8家个人征信机构分属不同队列，根据广发证券的一项研究报告，8家机构分属四大类：一是互联网巨头、二是保险公司、三是老牌征信公司、四是拥有数据资源的新兴公司。而其发展的基础是国家基础设施的完善，据记者独家获悉，隶属于发改委旗下的全国征信系统正在操作中，纳入的数据范围非常广泛，可能还将包括司法数据等。

而基于数据的这一“蓝海”领域，亦是各路资本纷争之地。不仅多家互联网巨头早已盯准，且以不同商业模式切入，老牌征信公司、保险公司、宜信等互联网金融公司皆蓄势待发。

credit management蕴新机

信用从来不是一个陌生的词，而蕴藏新机的信用管理的发展，可由不断扩展的信用概念和信用管理专业来一探究竟。

据国家商务部统计，在今后5年内，我国将至少需要50万名信用管理经理、200万名信用管理人员，特别是国家劳动部最近公布了信用管理师这一新的职业类别，几乎所有企业都将建立起信用管理制度和信用管理部门，该专业的人才需求和供给缺口极大。

在中国人民大学信用管理研究中心主任吴晶妹的观点里，未来将形成三大征信体系： 一是大征信，即现在以央行为核心的征信， 这是现有体系下已经形成的，将来也不会有太大改变，并且会让它在经济中占有一定的地位； 二是正在逐渐发展的政府公共征信， 很快将在全国形成一个数据中心，其数据就是监管数据； 三则是正在成长的商业征信， 这就是各种各样的民间征信平台。

去年6月，作为我国首部信用建设的专项纲要,《中国社会信用体系建设规划纲要2014~2020》(下称《规划》)为整个信用体系的发展构建了顶层设计规划，《规划》跨过了“十二五”和“十三五”。吴晶妹表示：“社会信用体系规划纲要作为国家最高的信用建设的顶层设计，实际上就已经解决了制度安排的问题。”

据吴晶妹介绍：“政府公共征信方面，《规划》颁布前后，地方政府、省政府，一级、二级城市，北、上、广已经都建立起来了，以工商、税务、海关等政府信息的整合为主，《规划》要求政府信息整合必须在2016年实现。”

成长中的商业征信平台可大致分为企业征信平台和个人征信平台。企业征信平台不仅针对行政管理、公共事业，还针对多种方面的信息，而个人征信平台的发展速度亦令人咋舌。除了刚刚批复的个人征信试点公司外，《中国征信业发展报告(2003~2013)》显示，截至2012年，我国征信机构达到140家左右。

宜信CEO唐宁在接受记者专访时曾表示：“个人征信市场在国内潜力较大，既有社会意义又兼具商业价值。不过目前仍处于早期，如何成型和形成成功的模式都还在探索中。”

数据和征信：黑名单、白名单和数据定价

事实上，征信产业链是一个相对简单的链条，从上游到下游分别是：数据提供商、征信公司、征信需求方。根据方正证券的研究报告，其中中游又细分为牌照公司和具有评分模型的公司，是产业链最为重要的分支。

上游的数据提供商来自各个拥有个人信息、企业信息及相关信息的机构，而中游则是征信产业链中最为核心的部分。据一位从事个人征信业务的人士分析：“未来征信需求方将更为多样化，需求的数据和信息也将更为多样，所以征信公司的挑战在于定制化的征信时代来临。”更为简单的道理是，未来谁拥有能拿到更多数据和解析数据的能力，谁就越发具有竞争力，而针对数据定制的细分市场也将更为深入。

那么，问题来了，在整个征信产业链中，数据的分享和定价如何实现？据上述人士介绍：“在征信的实践中，一般会简单以‘黑名单’和‘白名单’来划分阵营，再经过信息的加工等进一步形成提供给需求方的征信报告。”

唐宁告诉记者：“数据源可以多样，不同的数据源获取的方式、对于数据处理的方式不同。本身互联网、移动互联网世界就有大量的数据，我们有这样抓取的体系。抓取只是第一步，接下来还需要针对抓取下来的数据基于知识图谱的技术，能够建立数据点之间的关联，就是让无序的数据变得活起来、有意义、有价值，数据源就是从互联网、移动互联网虚拟体系中获取的数据。”

“另外一个重要的数据源是基于客户的授权，从他的交易信息、行为数据等，通过科技的方式去获取信息。例如宜信和eBay的合作，eBay平台上的商家授权我们去获取他在eBay平台上的交易信息，这也是非常重要的一个数据来源。数据的来源不仅有外部的，还包括内部的，不仅仅是内涵式的，还有外延式的。”唐宁进一步称。

对于抓取到数据之后如何变现价值，唐宁称：“接下来就要基于大数据的技术去加以有效处理，才能把它的价值释放出来。我们会逐渐建立一套针对不同数据提供商的价值交换模型和方法论。不过对于数据的定价而言，目前尚早。”

目前已有的与个人征信相关的商业模式，又大致可分为四大类：第一类是互联网巨头的商业模式，腾讯、阿里和京东在同一阵营下主打不同的模式;第二类是老牌征信公司的商业模式，借助已有的企业征信基础逐渐向个人征信过渡;第三类则是保险公司做征信，日前保险业强化信用体系顶层设计正式对外发布，而从另一个层面而言，保险公司入局个人征信也颇具优势;第四类则是拥有数据资源的新兴公司：除了拉卡拉和华道，还有一些新的商业模式值得借鉴。

作者：杨芮

来源：第一财经日报